Как рассчитать маржу?

Маржа - это сумма средств, необходимая для открытия сделки. Это часть ваших средств, используемая в качестве залога, чтобы открыть позицию и удерживать ее.

Это соотношение рассчитывается по следующей формуле:

Маржа = Объем позиции * Размер контракта / Кредитное плечо

Вы также можете найти размер минимальной маржи в разделе Спецификация контрактов для каждого инструмента. Кроме того, вы можете рассчитать маржу с помощью нашего удобного торгового калькулятора.

Давайте ознакомимся с общими терминами, которые могут встретиться при расчете маржи.

Объем: Объем берется в лотах, где:

1,00 означает 1 стандартный лот или 100 000 единиц базовой валюты.

0,10 означает 10 000 единиц базовой валюты.

0,01 означает 1000 единиц базовой валюты.

Размер контракта — эквивалент суммы сделки на рынке Форекс или CFD, который рассчитывается как стандартный размер лота, умноженный на количество лотов. Стандартный размер лота Форекс составляет 100 000 единиц базовой валюты. Подробнее о CFD и других инструментах смотрите на странице «Спецификации контрактов».

Кредитное плечо — отношение номинальной стоимости позиции к сумме маржи, необходимой для открытия позиции (например, кредитное плечо 1:20 означает, что для работы с контрактом 100 000 евро требуется всего 5 000 евро маржи).

Кроме того, приблизительные маржинальные требования для каждой сделки можно рассчитать с помощью Торгового калькулятора, доступного в разделе «Начать торговлю» на нашем веб-сайте. Несмотря на то, что этот калькулятор дает приблизительную оценку маржи для выбранных инструментов, он может оказаться очень полезным для того, чтобы Вы получили представление о расчетах.

Однако, когда клиент хочет открыть несколько позиций по торговым инструментам, расчет маржи можно выполнить следующим образом:

Для начала нужно определить тип торгового счета — розничный или профессиональный.

Розничный клиент

Если торговый счет имеет розничный статус, необходимо использовать данные о маржинальных требованиях для розничных клиентов на нашей странице Маржинальных требований. Кредитное плечо является фиксированным для розничных клиентов и не зависит от номинальной стоимости.

Соотношение маржинальных требований рассчитывается по следующей формуле:

Маржа = Общая номинальная стоимость / Кредитное плечо

Если валюта счета отличается от валюты инструмента, то необходимо конвертировать валюту. Если валюта маржи находится на первом месте в валютной паре, а валюта счета - на втором, то необходимо умножить маржу на обменный курс. Если валюта маржи находится на втором месте в валютной паре, то маржу нужно разделить на обменный курс. Например, если мы установили, что маржа составляет 100 EUR, а валюта счета - USD, то мы умножаем 100 EUR на 1,04440. И наоборот, если бы маржа составляла 100 долларов США, то мы бы рассчитали следующим образом: 100 USD / 1,04440.

Общая номинальная стоимость: Объем * Размер контракта

Например, если позиция открыта как: Покупка 1 лота EURUSD по цене 1,04440.

Номинальная стоимость позиции в валюте счета (USD) составляет 1 лот * 100 000 * 1,0444 = 104 440 USD.

Здесь 1 лот — это объем, 100 000 — размер контракта, а 1,0444 — цена конвертации на момент открытия ордера (базовая валюта — евро, поэтому базовая валюта была конвертирована в валюту счета). Цена открытия берется в торговой платформе на момент открытия сделки.

К этой позиции применяется фиксированное кредитное плечо 1:30, а маржа рассчитывается следующим образом: Номинальная стоимость / Кредитное плечо = 104 440 / 30 = 3 481,33 USD.

Другой пример: Продажа 2 лота GOLD по 1158,15, курс GBPUSD в MetaTrader составляет 1,22462.

GOLD котируется в долларах США, поэтому номинальная стоимость позиции в валюте счета (GBP) составит 2 лота * 100 унций * 1158,15 / 1,22462 = 189 144,37 GBP.

Таким образом, к этой позиции применяется кредитное плечо 1:20, а маржа рассчитывается как 189 144,37 / 20 = 9 457,22 GBP.

Профессиональный клиент

Если торговый счет имеет профессиональный статус, кредитное плечо варьируется в зависимости от номинальной стоимости торгуемых инструментов. Маржинальные требования для профессиональных клиентов можно найти здесь.

В этом случае сначала нужно найти, какой инструмент относится к той же категории, а затем найти номинальную стоимость каждой группы инструментов. В зависимости от общей номинальной стоимости инструментов размер кредитного плеча будет меняться; следовательно, маржинальные требования также изменятся.

Каждая таблица относится к определенной категории инструментов. Столбцы маржинальных требований по категории инструментов, а также валюты торгового счета должны быть проверены Вами.

Например, если позиция открыта как: Покупка 10 лотов EURUSD по цене 1,04440.

Номинальная стоимость позиции в валюте счета (USD) составляет 10 лотов * 100 000 * 1,0444 = 1 044 400 USD, что меньше первого уровня в 7 500 000 USD.

Таким образом, к этой позиции применяется кредитное плечо 1:500, а маржа рассчитывается как 1 044 400 / 500 = 2 088,8 долларов США в соответствии с таблицей ниже:

Далее, если позиция открыта как: Покупка 100 лотов [DAX40] по цене 11 467,88, в то время как курс EURUSD в MetaTrader составляет 1,04440.

[DAX40] котируется в евро, поэтому номинальная стоимость позиции в валюте счета (долларах США) составляет 100 лотов * 11 467,88 * 1,04440 = 1 197 705,39 USD.

Таким образом, кредитное плечо 1:500 применяется к первым 500 000 долларов США этой позиции, а кредитное плечо 1:200 применяется к остальным. Таким образом, маржа рассчитывается как 500 000 / 500 + 697 705,39 / 200 = 4 488,53 USD.

Более того, если открыта позиция на продажу как: Продажа 25 лотов GOLD по 1158,15, в то время как курс GBPUSD в MetaTrader составляет 1,22462.

GOLD котируется в долларах США, поэтому номинальная стоимость позиции в валюте счета (GBP) составляет 25 лотов * 100 унций * 1158,15 / 1,22462 = 2 364 304,85 GBP.

Вышеупомянутый объем позиции превышает первый уровень в 400 000 фунтов стерлингов, но при этом меньше второго уровня в 2 500 000 фунтов стерлингов.

Таким образом, кредитное плечо 1:500 применяется к первым 400 000 фунтов стерлингов этой позиции, а кредитное плечо 1:200 применяется к остальным. Итак, маржа рассчитывается как 400 000 / 500 + 1 964 304,85 / 200 = 10 621,52 GBP.

Откроем дополнительную позицию по тому же инструменту, например: Продажа 5 лотов GOLD по 1158,15.

GOLD котируется в долларах США, поэтому номинальная стоимость позиции в валюте счета (GBP) составляет 5 лотов * 100 унций * 1158,15 / 1,22462 = 472 860,97 GBP.

Общая номинальная стоимость обеих позиций в валюте счета (GBP) составляет 2 364 304,85 + 472 860,97 = 2 837 165,82 GBP. Это больше второго уровня в 2 500 000 фунтов стерлингов, но меньше третьего уровня в 3 300 000 фунтов стерлингов.

Таким образом, кредитное плечо 1:500 применяется к первым 400 000 фунтов стерлингов общей номинальной стоимости обеих позиций, в то время как кредитное плечо 1:200 применяется к следующим 2 100 000 фунтов стерлингов, а кредитное плечо 1:50 применяется к остальной части. Итак, маржа по обеим позициям рассчитываются как 400 000 / 500 + 2 100 000 / 200 + 337 165,82 / 50 = 18 043,32 GBP

Дополнительные примеры с расчетами Вы можете найти на странице Примеры расчета маржи на нашем веб-сайте.